Il Bai Salam è una vendita in cui l'acquirente paga per intero al momento della conclusione una merce descritta con precisione, che il venditore si impegna a consegnare in una data futura stabilita. Il contratto Salam finanzia la produzione a monte senza ricorrere al prestito a interesse: il produttore riceve capitale subito e l'acquirente ottiene la merce a un prezzo concordato in anticipo.
Un'eccezione fondata su un hadith di Medina
Giunto a Medina, il Profeta trovò abitanti che pagavano i datteri con uno o due anni di anticipo. Autorizzò la pratica a condizione che riguardasse una misura nota, un peso noto e un termine noto, fissando così i tre pilastri del contratto.
Perché il prezzo va versato subito?
Se l'acquirente non paga nella seduta, entrambe le prestazioni sono differite e si arriva allo scambio di un debito contro un debito, vietato. La maggior parte delle scuole esige quindi il saldo integrale; i malikiti tollerano un breve ritardo di pochi giorni.
Beni fungibili e beni esclusi
Il contratto Salam riguarda solo merci sostituibili con altre identiche: cereali, cotone, petrolio greggio, metalli di base. Un bene unico, come una casa precisa o il grano di un campo determinato, è escluso, perché la sua perdita renderebbe impossibile la consegna.
Oro, argento e valute non sono ammessi
Quando il prezzo è pagato in moneta, la merce consegnata non può essere oro, argento o valuta. Questi scambi richiedono la consegna simultanea da entrambe le parti, il che contraddice per natura il pagamento anticipato tipico del Salam.
Come si descrive la merce in un contratto Salam
La descrizione è il cuore di ogni contratto Salam: ciò che non è definito con precisione si trasforma in una controversia alla data di consegna. Il contratto indica il genere, la varietà, la qualità o il grado commerciale, l'unità di misura e la quantità esatta. Per un cereale si precisano per esempio il tenore di umidità massimo e la percentuale tollerata di impurità; per il cotone la lunghezza della fibra.
Nella redazione di un Bai Salam, un criterio pratico è chiedersi se due periti indipendenti, leggendo la sola clausola, giungerebbero alla stessa conclusione su una partita consegnata. Se la risposta è incerta, la descrizione va completata. Formule come «grano di buona qualità» non bastano, perché lasciano al venditore un margine di scelta che la dottrina considera una fonte di incertezza eccessiva.
Come utilizza il Salam una banca?
A una banca non serve un raccolto di grano. Acquista in Salam dal produttore, poi stipula un secondo contratto Salam, indipendente, con cui vende a un commerciante merce della stessa descrizione, con consegna nella stessa data o in una vicina.
Due contratti che non devono dipendere l'uno dall'altro
L'esecuzione del secondo contratto non può essere subordinata a quella del primo. Se l'agricoltore non consegna, la banca resta obbligata verso il commerciante e deve procurarsi la merce altrove. È questo rischio assunto a giustificare il suo margine.
Il divieto di rivendere prima della ricezione
L'acquirente in Salam non può cedere la merce a terzi prima di averla ricevuta, né sostituirla con altra dietro supplemento. Questa regola impedisce un mercato speculativo di crediti in natura, sul modello dei futures negoziati in borsa.
Che cosa succede se il produttore non consegna?
L'acquirente può attendere che la merce diventi disponibile oppure risolvere il contratto e recuperare il capitale versato, senza indennizzi aggiuntivi. Può anche accettare, senza aumento di prezzo, una qualità diversa dello stesso genere se il venditore la propone.
Data e luogo di consegna nel Bai Salam
Nel Bai Salam il termine deve essere noto e collocato nel futuro, in una data precisa o in un periodo determinabile, come la fine della campagna di raccolta. Una formula del tipo «quando il raccolto sarà pronto» è troppo vaga. Il luogo di consegna va indicato quando il trasporto comporta costi significativi; in sua assenza si applica l'uso del luogo in cui il contratto è stato concluso.
Alcuni giuristi, soprattutto della scuola hanafita, richiedono un intervallo minimo tra firma e consegna, mentre altre scuole ammettono anche una consegna ravvicinata purché il venditore sia in grado di procurarsi la merce. Per questo il parere del comitato sharaitico dell'istituzione va letto prima della firma, non dopo.
Un esempio ipotetico con una cooperativa di produttori
Si immagini una cooperativa che deve finanziare sementi e manodopera prima della stagione. Un'istituzione finanziaria islamica versa l'intero prezzo di una quantità definita di cereale a consegna differita di sei mesi. Nel contratto Salam la cooperativa non rimborsa denaro: consegna la merce. Se il valore di mercato alla scadenza è più alto, il beneficio va all'acquirente; se è più basso, ne sopporta la perdita. È questo rischio reciproco a distinguere il contratto da un prestito.
Pegni e fideiussioni a tutela del Bai Salam
L'acquirente può pretendere un pegno o una fideiussione bancaria o personale contro il rischio di inadempimento. In caso di mancata consegna, la garanzia serve a recuperare il capitale versato o a finanziare un acquisto sostitutivo, mai a produrre un guadagno ulteriore.
Il Salam a confronto con l'Istisna
L'Istisna riguarda un bene da fabbricare, come un edificio o una nave, e consente pagamenti scaglionati durante la costruzione. Il Bai Salam riguarda merci generiche già prodotte sul mercato e impone invece il pagamento integrale fin dall'inizio.
Prefinanziamento agricolo e commercio di materie prime
Il Bai Salam è stato ampiamente usato in Sudan per finanziare le campagne agricole e serve altrove a prefinanziare esportazioni di materie prime. Fornisce al produttore capitale circolante senza interessi in cambio della produzione futura, garantendo all'acquirente l'approvvigionamento.
Verifiche prima di concludere un Salam
Esaminate la descrizione tecnica della merce, il luogo e la data di consegna, la solidità finanziaria del venditore, le garanzie ottenute e il parere del comitato Sharia, che conferma l'effettivo pagamento integrale del prezzo alla firma.
Il Salam parallelo: limiti e rischi per la banca
Nel Salam parallelo l'istituzione che ha concluso un Bai Salam resta esposta a un rischio di consegna che nessun mercato elimina. Il contratto di rivendita deve essere separato, concluso con un'altra controparte e con effetti giuridici indipendenti: non si può dichiarare che la banca consegnerà esattamente i sacchi ricevuti dal primo produttore, perché ciò legherebbe i due contratti e farebbe del secondo una semplice cessione.
I rischi tipici sono la mancata consegna per cause climatiche, la consegna di qualità inferiore e la variazione dei prezzi tra la data del primo e quella del secondo contratto. Le istituzioni li gestiscono diversificando i fornitori, richiedendo garanzie e limitando l'esposizione per singola merce. Un rischio spesso sottovalutato è quello di concentrazione su un solo raccolto o su un solo paese.
Le fasi di un contratto di Salam
Il contratto si svolge in cinque tempi: le parti si accordano su prezzo, quantità, qualità e data di consegna; l'acquirente paga l'intero prezzo; il venditore produce o si procura la merce; lo consegna alla data prevista; l'acquirente conferma il ricevimento in conformità al contratto.
Chi interviene in un Salam?
Il venditore è in genere un agricoltore o un produttore che ha bisogno di fondi prima del raccolto o della fabbricazione. L'acquirente può essere un commerciante, un investitore, una banca o un'istituzione finanziaria islamica.
Salam e Bai Muajjal
Il Salam è un pagamento immediato a fronte di una consegna differita, utilizzato soprattutto per finanziare una produzione futura. Il Bai Muajjal è l'inverso: una vendita a rate in cui la merce viene consegnata subito e il pagamento è rinviato a una scadenza convenuta, spesso per beni pronti all'uso.
Errori frequenti nel contratto Salam
- Versare il prezzo in più rate invece che per intero nella seduta di contratto.
- Scegliere come oggetto un bene determinato, come il raccolto di un campo preciso, invece di un genere sostituibile.
- Lasciare la qualità e la quantità a una definizione approssimativa.
- Fissare una data di consegna indeterminata o legata a un evento incerto.
- Collegare l'esecuzione del Salam parallelo a quella del primo contratto.
- Rivendere o scambiare la merce prima di averla ricevuta.
Prima di firmare un Bai Salam, o qualsiasi vendita Salam, conviene farsi consegnare una scheda riassuntiva che riporti prezzo versato, descrizione, data, luogo e garanzie, e confrontarla con il testo approvato dal comitato. Se l'istituzione propone di sostituire la merce con denaro in caso di mancata consegna, la clausola va esaminata con attenzione, perché il rimborso è ammesso solo al valore del capitale versato.