Im Senegal umfasst islamische Finanzierung die nach BCEAO-Regeln zugelassenen schariakonformen Banken, Fenster und Mikrofinanzinstitute, die seit 2014 vom Staat begebenen Sukuk sowie Waqf-Stiftungen, die ein nationales Gesetz von 2015 regelt.
Eine Islamische Bank in Dakar seit Anfang der 1980er-Jahre
Die Banque Islamique du Sénégal wurde Anfang der 1980er-Jahre gegründet und zählt zu den ältesten Islamischen Banken in Subsahara-Afrika. Jahrzehntelang war sie der wichtigste Bezugspunkt der Branche, lange bevor die BCEAO 2018 einen eigenen Rahmen veröffentlichte.
Murabaha, Ijara und Einlagenkonten im Alltag
Für einen Händler, der sein Lager auffüllt, oder eine Familie, die ihre Wohnung einrichtet, kauft die Bank die Ware und verkauft sie mit einer vorab bekannten Marge weiter. Fahrzeuge und Betriebsausstattung laufen oft über Ijara, wobei die Bank Eigentümerin bleibt.
Ein islamisches Fenster in einer konventionellen senegalesischen Bank
Seit 2018 darf eine konventionelle Bank im Senegal konforme Produkte über ein eigenes Fenster anbieten, sofern die BCEAO dies genehmigt und die Mittel buchhalterisch getrennt werden. Kunden sollten prüfen können, dass ihre Einlagen kein zinsbasiertes Geschäft finanzieren.
Warum islamische Mikrofinanz ländliche Regionen anspricht
Ein großer Teil der senegalesischen Wirtschaft ist informell: kleine Läden, Landwirtschaft, Fischerei und Handwerk. Dezentrale Finanzinstitute können Murabaha- oder Salam-Finanzierungen passend zu Erntezyklen anbieten, sofern sie über ein internes Scharia-Komitee und die nötige Genehmigung verfügen.
Drei staatliche Sukuk-Anleihen zwischen 2014 und 2022
Das senegalesische Schatzamt hat in drei Operationen insgesamt rund 580 Milliarden CFA-Francs aufgenommen. Jedes Mal dienen öffentliche Vermögenswerte als Basis der Zertifikate, und die Inhaber erhalten eine Marge aus Mieten statt Zinsen auf eine verliehene Summe.
Der erste Staats-Sukuk zu 6,25 % für 2014 bis 2018
2014 nahm der Staat 100 Milliarden CFA-Francs für den Zeitraum 2014 bis 2018 mit einer jährlichen Marge von 6,25 % auf, um Entwicklungsprojekte zu finanzieren. Die mit der Westafrikanischen Entwicklungsbank und der BIS arrangierte Emission gehörte zu den ersten der Region.
Flughafenvermögen als Basis des Sukuk von 2016
Die zweite Emission vom Juni 2016 brachte 150 Milliarden CFA-Francs mit zehn Jahren Laufzeit und 6 % Marge. Die Basiswerte standen im Zusammenhang mit dem Flughafen Léopold Sédar Senghor, die Mittel flossen unter anderem in das Stadtzentrum Diamniadio und die Trinkwasserversorgung.
330 Milliarden in drei Tranchen im Jahr 2022
2022 begab die Sogepa, die staatliche Gesellschaft für öffentliche Gebäude, eine Emission über 330 Milliarden CFA-Francs in Tranchen mit 7, 10 und 15 Jahren und Margen von 5,80 % bis 6,10 %. Die lange Tranche von 220 Milliarden machte zwei Drittel aus.
Ein nationales Gesetz regelt den Waqf seit 2015
Mit dem Gesetz Nr. 2015-11 vom 6. Mai 2015 erhielten religiöse Stiftungen im Senegal einen rechtlichen Status. Eine Immobilie oder ein Geldbetrag kann so dauerhaft einem gemeinnützigen Zweck gewidmet werden, unter Aufsicht der Haute Autorité du Waqf.
Koranschulen und Landwirtschaft: Was finanzieren öffentliche Waqfs?
Die Haute Autorité du Waqf setzt auf öffentliche Stiftungen für schutzbedürftige Menschen: Modernisierung von Koranschulen, Geldfonds für soziale Projekte und landwirtschaftliche Waqfs zur Förderung ländlichen Unternehmertums. Zudem wird eine Überarbeitung des Gesetzes von 2015 erwogen.
Tontinen und Überweisungen der Diaspora als offener Bedarf
Viele Haushalte sparen in Tontinen, die keine Zinsen zahlen, und erhalten Geld von Angehörigen im Ausland. Ein islamisches Angebot kann daran anknüpfen: Konten mit Gewinnbeteiligung oder die Finanzierung eines Familienhauses über Murabaha oder degressive Musharaka.
Ein Institut prüfen, bevor man in Dakar ein Konto eröffnet
Sehen Sie in der von der BCEAO veröffentlichten Liste zugelassener Institute nach und fragen Sie, welche Genehmigung das islamische Geschäft abdeckt. Verlangen Sie die Namen der Scharia-Komitee-Mitglieder, die Gesamtkosten einer Finanzierung in CFA-Francs und die Regeln bei Zahlungsverzug.
Spezialisierte externe Quelle
Die Website der BCEAO veröffentlicht die Bankvorschriften der UMOA, darunter die Instruktionen zur islamischen Finanzierung, sowie die Liste der im Senegal zugelassenen Institute.