Les solutions de finance islamique pour un résident en Italie regroupent les moyens pratiques d'épargner, de se loger, d'investir et de s'assurer en limitant l'intérêt et l'incertitude excessive, en s'appuyant sur des produits existants faute de banque islamique dans le pays.
Le point de départ : aucune banque islamique agréée
Un particulier vivant en Italie ne trouvera ni banque islamique, ni guichet dédié dans une banque locale, ni financement immobilier en mourabaha. Il s'agit donc de choisir, parmi les produits ordinaires, ceux qui s'écartent le moins des principes de la charia.
Choisir un compte courant sans rémunération ni découvert
La plupart des comptes courants italiens ne versent pas d'intérêts significatifs, ce qui facilite les choses. Il reste à refuser le fido, c'est-à-dire l'autorisation de découvert, et à désactiver les options de compte d'épargne rémunéré proposées à l'ouverture.
Le compte d'épargne rémunéré, à éviter ou à purifier
Les conti deposito et livrets classiques rapportent un intérêt fixé d'avance, ce qui relève du riba. Si de l'argent y est déjà placé, l'avis courant des savants consiste à verser les intérêts perçus à des œuvres caritatives sans en tirer profit.
Jusqu'où va la garantie des dépôts ?
Les dépôts bancaires en Italie sont protégés jusqu'à 100 000 euros par déposant et par banque par le fonds interbancaire de garantie. Cette protection s'applique aux comptes courants non rémunérés comme aux autres, ce qui sécurise l'option sans intérêt.
Acheter sa résidence principale sans mutuo à intérêt
Le prêt immobilier classique repose sur un taux d'intérêt fixe ou variable. Les alternatives réalistes sont l'achat comptant après épargne, l'achat en indivision familiale, ou deux formules prévues par le droit italien qui méritent un examen attentif.
Le rent to buy et sa proximité avec l'ijara
Le contrat de rent to buy, encadré depuis 2014, permet d'occuper le logement en payant un loyer dont une part s'impute sur le prix futur. Le vendeur reste propriétaire jusqu'à l'achat, ce qui rappelle l'ijara, sous réserve d'absence de pénalités assimilables à des intérêts.
Le leasing immobilier d'habitation : une structure à examiner
Le leasing de résidence principale, introduit par la loi de stabilité 2016, fait acheter le bien par une société de leasing qui le loue puis le cède. La propriété du bailleur ressemble à l'ijara, mais les loyers sont souvent indexés sur un taux d'intérêt.
Ce que doit trancher un avis charia
Pour le rent to buy comme pour le leasing, un comité charia ou un savant compétent doit examiner les clauses : calcul des loyers, intérêts de retard, assurance du bien, sort des sommes versées si l'achat n'a pas lieu. Ne signez pas sur la seule ressemblance avec l'ijara.
Investir dans des fonds de sukuk accessibles en Italie
Les épargnants peuvent acheter, via leur banque ou un courtier en ligne, des fonds et ETF investis en sukuk cotés sur la Bourse italienne, ainsi qu'un fonds de sukuk lancé par un grand gérant italien. Vérifiez le comité charia mentionné dans le prospectus.
ETF actions filtrées et purification des revenus
Des ETF suivant des indices actions islamiques mondiaux sont également négociables en Italie. Ils excluent les secteurs interdits et les sociétés trop endettées ; la petite part de revenus non conformes doit être purifiée selon le pourcentage indiqué par le gestionnaire.
Assurances obligatoires en l'absence de takaful
Aucun assureur takaful ne commercialise d'offre de détail en Italie, et l'assurance responsabilité civile automobile reste obligatoire. Les résidents la souscrivent donc auprès d'assureurs classiques, ce que de nombreux savants admettent en cas de contrainte légale.
Transferts vers la famille et calcul de la zakat
Pour les envois d'argent vers le pays d'origine, privilégiez les établissements de paiement agréés plutôt que les circuits informels. Côté zakat, l'épargne, l'or et les parts de fonds détenues depuis un an lunaire au-delà du nisab entrent dans le calcul annuel.
Source externe spécialisée
La Banque d'Italie publie la liste des intermédiaires autorisés et des informations sur la garantie des dépôts, utiles avant de confier son argent à un prestataire.