Le secteur bancaire islamique du Brunei regroupe les banques, l'institution d'épargne publique et les opérateurs de takaful agréés par la banque centrale, qui proposent des contrats sans intérêt et représentaient, selon celle-ci, 57,5 % des actifs financiers du pays en 2020.
Un système financier majoritairement conforme à la charia
La banque centrale recense onze institutions financières islamiques et chiffrait leurs actifs à 22,3 milliards de dollars brunéiens en 2020. Rares sont les pays où l'offre conforme à la charia dépasse ainsi la finance conventionnelle au lieu de la compléter.
De l'épargne de TAIB en 1991 à une banque de plein exercice en 1993
La première institution financière islamique du sultanat, Perbadanan Tabung Amanah Islam Brunei, ouvre en 1991. Deux ans plus tard, l'International Bank of Brunei se convertit et devient l'Islamic Bank of Brunei, première banque islamique offrant l'ensemble des services commerciaux.
2005 : la fusion qui crée Bank Islam Brunei Darussalam
L'Islamic Bank of Brunei fusionne avec l'Islamic Development Bank of Brunei pour former BIBD. L'entité issue de ce rapprochement est décrite comme la plus grande banque du pays, toutes catégories confondues, avec une gamme couvrant particuliers, entreprises et financement de projets.
Pourquoi TAIB n'est pas une banque commerciale comme les autres
TAIB a d'abord été conçu comme un fonds d'épargne public pour les musulmans, notamment en vue du pèlerinage. Il ne propose pas toute la palette d'une banque commerciale, mais détient des filiales actives dans le takaful et les services liés au Hajj.
Quelle loi encadre l'activité bancaire islamique au Brunei ?
Les banques islamiques relèvent aujourd'hui de l'Islamic Banking Act, chapitre 168, issu de l'Islamic Banking Order de 2008. Ce texte distinct de la loi bancaire conventionnelle fixe les conditions d'agrément, de gouvernance et de contrôle propres aux établissements conformes à la charia.
Capital minimum et conseil charia obligatoire
Lors de son adoption, l'ordonnance de 2008 exigeait un capital minimal de 100 millions de dollars brunéiens pour une banque islamique locale et de 500 millions pour une banque étrangère, ainsi qu'un organe consultatif charia comptant au moins trois savants.
Un contrôle charia à deux étages
Au sommet, le Syariah Financial Supervisory Board, créé en 2006 avec la banque centrale pour secrétariat, arrête les positions de référence. Chaque établissement dispose ensuite de son propre organe consultatif charia, qui valide produits et contrats au regard de ces positions centrales.
Le takaful, régi par un texte séparé depuis 2008
L'assurance islamique dépend du Takaful Order de 2008, distinct de la réglementation des banques. Les opérateurs gèrent des fonds de participants fondés sur l'entraide mutuelle et le don, ce qui écarte le gharar et le maysir reprochés à l'assurance commerciale classique.
Des sukuk al-ijara courts pour placer la liquidité bancaire
Depuis 2006, l'État émet régulièrement des sukuk al-ijara à court terme, adossés à des actifs publics loués. Ils offrent aux banques islamiques un placement sûr sans intérêt pour leurs excédents de trésorerie, problème récurrent quand l'instrument interbancaire classique repose sur le taux.
Les I-Bills de la banque centrale depuis 2020
La banque centrale a ajouté en 2020 ses propres bons islamiques, appelés I-Bills, afin d'absorber la liquidité excédentaire des établissements. Les sukuk d'entreprise al-ijara existaient déjà depuis 2005, et le marché des titres relève de l'ordonnance sur les marchés de valeurs mobilières de 2013.
De l'AMBD à la BDCB, un régulateur unique
L'Autoriti Monetari Brunei Darussalam, créée en 2011, a pris en 2021 le nom de Brunei Darussalam Central Bank. Elle agrée et supervise banques islamiques, banques conventionnelles et takaful, dans une économie dont la monnaie reste échangeable au pair avec celle de Singapour.
Points à examiner avant d'ouvrir un compte ou un financement
Demandez le type de contrat utilisé, mourabaha, ijara ou moucharaka dégressive, l'échéancier complet, le traitement des retards et l'avis de l'organe charia interne. La conformité d'un produit est appréciée par ce conseil, pas par une mention commerciale.
Source externe spécialisée
Le site de la Brunei Darussalam Central Bank présente les textes applicables aux banques islamiques et au takaful, la liste des établissements agréés et les programmes de sukuk publics.